一鍵投資中國(guó)核心資產(chǎn)，華安中證A500指數(shù)增強(qiáng)基金（A 類：023466； C類：023467）今日（4月10日）發(fā)行。作為新一代核心寬基，中證A500指數(shù)集結(jié)細(xì)分賽道龍頭，納入更多新興上市公司， “新質(zhì)生產(chǎn)力”特質(zhì)更突出。華安中證A500指數(shù)增強(qiáng)基金正是基于中證A500指數(shù)的優(yōu)質(zhì)特性，通過(guò)量化策略賦能，力求為投資者創(chuàng)造超越指數(shù)基準(zhǔn)的超額收益。 中證A500指數(shù)從各行業(yè)中選取市值較大、流動(dòng)性較好的500只證券作為指數(shù)樣本，反映各行業(yè)最具代表性上市公司證券的整體特征。既兼顧傳統(tǒng)的大市值龍頭，也涵蓋三級(jí)行業(yè)龍頭，使得整個(gè)指數(shù)對(duì)于“核心資產(chǎn)”更具代表性。 在行業(yè)覆蓋上，中證A500指數(shù)在信息技術(shù)、材料、醫(yī)療保健、工業(yè)、可選消費(fèi)等行業(yè)權(quán)重更高，而在金融、日常消費(fèi)、能源等傳統(tǒng)行業(yè)權(quán)重相對(duì)更低，“新質(zhì)生產(chǎn)力”特質(zhì)更突出，體現(xiàn)經(jīng)濟(jì)新動(dòng)能發(fā)展方向。 在業(yè)內(nèi)人士看來(lái)，基于以上種種優(yōu)勢(shì)，這為量化模型挖掘潛在的超額收益提供了肥沃的土壤，中證A500指數(shù)與量化增強(qiáng)策略天然契合。量化投資策略可以通過(guò)多因子模型、機(jī)器學(xué)習(xí)算法等手段，對(duì)指數(shù)成分股進(jìn)行深入分析和篩選，尋找被市場(chǎng)低估或錯(cuò)配的股票，從而實(shí)現(xiàn)超越指數(shù)基準(zhǔn)的超額收益。 據(jù)悉，華安中證A500指數(shù)增強(qiáng)基金擬任基金經(jīng)理張序及團(tuán)隊(duì)開發(fā)了AF量化投資體系（AI+Fundamental），在體系基礎(chǔ)上，分別構(gòu)建選股模型與風(fēng)險(xiǎn)模型進(jìn)行組合管理。 公開資料顯示，張序畢業(yè)于中科大少年班統(tǒng)計(jì)學(xué)專業(yè)，擁有8年金融、基金行業(yè)從業(yè)經(jīng)驗(yàn)。曾任瑞銀企業(yè)管理(上海)有限公司量化分析師，2017年2月加入華安基金，2020年5月開始擔(dān)任基金經(jīng)理，投資經(jīng)驗(yàn)近5年。 以張序2020年5月18日開始管理的華安事件驅(qū)動(dòng)量化策略混合基金為例，該基金以偏股基金指數(shù)為增強(qiáng)標(biāo)的指數(shù)，2020-2024年間該基金連續(xù)5個(gè)年度戰(zhàn)勝偏股混合型基金指數(shù)。從業(yè)績(jī)表現(xiàn)來(lái)看，基金定期報(bào)告數(shù)據(jù)顯示，截至2024年底，華安事件驅(qū)動(dòng)量化策略混合A近5年收益率達(dá)到90.44%，同期業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率為1.50%。 在不斷的實(shí)踐中，張序?qū)⒏黝惸K和量化模型的特點(diǎn)摸得相當(dāng)透徹，而且會(huì)根據(jù)不同產(chǎn)品的定位和風(fēng)格特點(diǎn)，有針對(duì)性進(jìn)行策略搭配和細(xì)節(jié)調(diào)整，從量化武器庫(kù)中挑選適合的來(lái)應(yīng)用，以期更好實(shí)現(xiàn)組合目標(biāo)。一方面，風(fēng)控模型會(huì)控制好組合個(gè)股、行業(yè)、風(fēng)格多維度的偏離從而保證指數(shù)目標(biāo)，另一方面，通過(guò)因子模型同時(shí)疊加部分行業(yè)策略進(jìn)行收益增強(qiáng)，達(dá)到主動(dòng)目標(biāo)。 風(fēng)險(xiǎn)提示:投資有風(fēng)險(xiǎn)?；鸸芾砉静槐ＷC本基金一定盈利,也不保證最低收益,基金過(guò)往業(yè)績(jī)不能預(yù)示未來(lái)收益。我國(guó)基金運(yùn)作時(shí)間較短,不能反映證券市場(chǎng)發(fā)展的所有階段。本基金屬股票指數(shù)基金,預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)與收益水平高于混合基金、債券基金與貨幣市場(chǎng)基金。 |
